البنوك تبدأ رحلة خفض عوائد الشهادات مع تراجع التضخم وتوقعات نزول الفائدة

الإثنين، 31 مارس 2025 10:59 م 3/31/2025 10:59:05 PM

اتجهت عدة بنوك خلال الأسابيع الماضية إلى خفض العائد على شهادات الادخار، وذلك استعدادا للخفض ‏المنتظر في أسعار الفائدة من قبل البنك المركزي المصري بالعام الجاري، في ظل المؤشرات الاقتصادية ‏الإيجابية التي حققها الاقتصاد المصري، واستقرار أسعار الصرف، وتراجع معدلات التضخم.‏

وترتبط شهادات الادخار التي تصدرها البنوك بالتحركات التي تقوم بها لجنة السياسات النقدية في البنك ‏المركزي، إذ أن البنوك تتجه إلى رفع أسعار العائد على الشهادات لجذب السيولة من السوق في حالة رفع ‏الفائدة من البنك المركزي، وذلك لتحجيم التضخم، والحفاظ على استقرار أسعار الصرف، بمنع المضاربة على ‏الدولار.‏

وفي اجتماعها الذي عقدته 20 فبراير الماضي – ثاني اجتماعات 2025 - قررت لجنة السياسة النقدية في البنك ‏المركزي المصري الإبقاء على سعري عائد الإيداع والإقراض لليلة واحدة وسعر العملية الرئيسية للبنك المركزي ‏عند 27.25% و28.25% و27.75% على التوالي، كما تم الإبقاء على سعر الائتمان والخصم عند 27.75%، ‏وهي المرة السابعة على التوالي التي فيها يتم تثبيت الفائدة.‏

وتأتي تحركات البنوك وأيضا لجنة السياسة النقدية وتوقعات قرب خفض أسعار الفائدة، عقب استمرار التراجع ‏في معدلات التضخم، وكشف جهاز الإحصاء، عن تراجع معدل التضخم السنوي لأسعار المستهلكين في المدن ‏المصرية إلى 12.8% في فبراير الماضي، مقابل 24% في يناير 2025، وهو ما يمهد إلى تخفيف السياسات ‏النقدية في الفترة المقبلة.‏

شهادات البنك الأهلي

رحلة خفض أسعار الفائدة على الشهادات نبدأها بالبنك الأهلي المصري، والذي قرر تغيير عائد الشهادات ‏الدولارية «الأهلي فورا» و «الأهلي بلس»، وخفض العائد على الشهادتين بنسبة 1%، ليصبح عائد شهادة ‏الأهلي فورا لمدة 3 سنوات، 7.5% سنويا بدلا من 8.5% ويصرف العائد مقدما بالمعادل بالجنيه المصري عن ‏الفترة كلها بواقع 22.5%.‏

وعقب قرار البنك الأهلي المصري، أصبح عائد شهادة الأهلي بلس ومدتها 3 سنوات، 5.5% سنويا بدلا من ‏‏6.5% ويصرف العائد ربع سنوي بالدولار الأمريكي، وذلك بذات الشروط والأحكام والسمات الخاصة بكل من ‏الشهادتين.‏

شهادات بنك مصر

وفي بنك مصر، فإنه تم خفض سعر العائد على شهادتي الادخار "القمة" و"إيليت" بالدولار الأمريكي لأجل ‏ثلاث سنوات بنسبة 0.5%، وذلك للشهادات الجديدة فقط التي تم إصدارها اعتبارا من 17 مارس 2025، ‏حيث أصبح العائد السنوي على شهادة «القمة» 7.5% بدلاً من 8%، بينما انخفض العائد على شهادة ‏‏"إيليت" إلى 5.5% سنوياً بدلاً من 6‏‎%‎‏.‏

وشهادة “القمة” هي شهادة اسمية تصدر للمصريين والأجانب بفئة تبدأ من 1000 دولار أمريكي ومضاعفاتها، ‏ويتم صرف العائد مقدماً عن الثلاث سنوات بنسبة تراكميّة قدرها 22.5% بالجنيه المصري. ويبدأ تاريخ ‏إصدار الشهادة من يوم العمل التالي للإيداع، وتُسترد بالدولار الأمريكي وفقاً للشروط المنظمة لذلك، أما ‏شهادة “إيليت”، فهي أيضاً شهادة اسمية تصدر بنفس الفئة، ويُصرف عائدها كل ثلاثة أشهر بالدولار ‏الأمريكي. تتيح هذه الشهادة لحاملها إمكانية الاقتراض بالجنيه المصري حتى 50% من المعادل لقيمتها الاسمية، ‏وبحد أقصى 10 ملايين جنيه، مع استردادها بالدولار الأمريكي وفقاً لنفس الشروط‎.‎

شهادات بنك قطر الوطني الأهلي

وأعلنت بنوك التجاري الدولي مصر ‏CIB، وقطر الوطني الأهلي ‏QNB، والمصري الخليجي، عن خفض ‏الفائدة على شهادات الادخار، وبدأ بنك‎ QNB ‎خلال فبراير الماضي في خفض سعر الفائدة بين 0.5% ‏و1% على شهادات الادخار، وتبعه البنك المصري الخليجي والذي خفض سعر الفائدة 1.5% على شهادة ‏لادخار الثلاثية للعائد الثابت.

شهادات البنك التجاري الدولي

أما البنك التجاري الدولي ‏CIB‏ أكبر بنك قطاع خاص بمصر، فإنه خفض سعر الفائدة 3% على شهادات ‏الادخار، وهي النسبة الأكبر للخفض بعد سلسلة رفع تزامنت مع تحركات الفائدة بالعامين الماضيين.‏

وخفض البنك التجاري الدولي مصر ‏CIB، عائد شهادات الادخار الثلاثية ذات العائد الثابت بالجنيه ‏المصري، حيث تراجع العائد على شهادة ادخار بريميم ‏Premium‏ ذات العائد الثابت لمدة 3 سنوات إلى ‏‏17% بدلاً من 20% سنويًا، والذي يقوم العميل بصرفه شهريًا، فيما يبلغ الحد الأدنى لشراء الشهادة مليون ‏جنيه ومضاعفات الـ 1000 جنيه.‏

وتضمنت الخطوة التي اتخذها البنك التجاري الدولي ‏CIB‏ أيضا خفض أسعار الفائدة على شهادة بلس ‏Plus‏ ‏ذات العائد الثابت ومدتها 3 سنوات ليصبح 16% بدلًا من 19% سنويًا، والذي يتم صرفه شهريًا، فيما يبلغ ‏الحد الأدنى لشراء شهادة الإدخار بمبلغ 500 ألف جنيه ومضاعفات الألف جنيه، فيما تم خفض أسعار الفائدة ‏على شهادة برايم ‏Prime‏ ذات العائد الثابت لمدة 3 سنوات ليصبح 15% بدلًا من 18% سنويًا، والذي يتم ‏صرفه شهريًا، بينما يبلغ الحد الأدنى لشراء تلك الشهادة مبلغ 100 ألف جنيه ومضاعفات الـ 1000 جنيه.‏