منصة "شارك تانك" هي واحدة من أشهر البرامج التي تجمع بين رجال الأعمال والمستثمرين لمناقشة الأفكار المبتكرة في عالم الأعمال، وحينما تستمع إلى البرنامج يثير حفيظتك بعض المصطلحات الاقتصادية التي تبدوا غير مفهومة، وهذه المصطلحات ليست مجرد “مفاهيم نظرية”.. بل أدوات حيوية تساعدك في توجيه القرارات الاستراتيجية للمستثمرين وأصحاب الأعمال.

مصطلحات شارك تانك

وفي هذا التقرير، نقدم لك شرحًا مبسطا ودقيقًا للمصطلحات الاقتصادية التي يتم تداولها في برنامج "شارك تانك" بشكل يساعدك على فهم العوامل المؤثرة على النجاح المالي للشركات الناشئة والمستثمرين.

إدارة المخاطر (Risk Management)

إدارة المخاطر هي العملية التي تقوم فيها الشركات بتحديد وتصنيف المخاطر المحتملة التي قد تهدد أهدافها أو استراتيجياتها، وهي منوطة بوضع استراتيجيات أو خطط للتقليل من تأثير هذه المخاطر أو تجنبها بشكل كامل.

من خلال تطبيق إدارة المخاطر، يمكن للمستثمرين وأصحاب الأعمال التأكد من استعدادهم لأي تحديات قد تواجههم، لأن إدارة المخاطر هي التي تحمي الشركات من الفشل غير المتوقع، لأنها تجري الفحوصات الدورية للتأكد من أن كل شيء يسير كما هو مخطط له.

القيمة التقديرية (Valuation)

القيمة التقديرية هي عملية تحديد القيمة المالية لشركة أو أصل، بناءً على تحليل الأداء المالي الحالي وتوقعات الإيرادات المستقبلية، ويستخدم المستثمرون القيمة التقديرية لتحديد ما إذا كان يجب عليهم شراء أو بيع الأصول أو الأسهم.

فعلى سبيل المثال عند تقديم فكرة جديدة أو منتج مبتكر، يُطلب منك دائمًا تحديد القيمة التقديرية لمشروعك، هذا الرقم يساعدك على فهم حجم الفرصة المتاحة وما إذا كانت الفرصة مجدية استثماريًا من عمه.

رأس المال العامل (Working Capital)

رأس المال العامل هو الفرق بين الأصول المتداولة “مثل النقد والمستحقات”، والالتزامات المتداولة “مثل الديون قصيرة الأجل”، ويُظهر هذا المؤشر قدرة الشركة على تمويل عملياتها اليومية دون الحاجة إلى تمويل خارجي.

فعلى سبيل المثال إذا كان لديك رأس مال عامل كبير، فهذا يعني أن لديك القدرة على دفع النفقات اليومية، مثل أجور الموظفين، فواتير الموردين، وتكاليف الإنتاج، حتى في الأوقات التي تواجه فيها صعوبات مالية، فرأس المال العامل هو المال الذي تحتاجه يوميًا لضمان استمرارية عملك.

التدفق النقدي (Cash Flow)

التدفق النقدي هو حركة الأموال داخل وخارج الشركة على مدار فترة معينة، ويعكس قدرة الشركة على توليد الأموال اللازمة لتغطية نفقاتها، مما يساعد على تجنب المشاكل المالية.

وإذا كان تدفقك النقدي إيجابيًا، فهذا يعني أن شركتك تحقق أرباحًا ويمكنها تغطية نفقاتها التشغيلية بسهولة، أما إذا كان سالبًا، فهذا يعني أنك قد تجد صعوبة في تسديد الالتزامات، فهو ببساطة ما يملأ "الخزان المالي" للشركة ويضمن استمراريتها.

الأصول والخصوم (Assets & Liabilities)

• الأصول (Assets): هي الموارد التي تمتلكها الشركة وتساهم في تحقيق القيمة المالية مثل الممتلكات والمعدات.
• الخصوم (Liabilities): هي الديون أو الالتزامات المالية التي يجب على الشركة دفعها للآخرين في المستقبل.

ولكي تكون شركتك مربحة، يجب أن تكون الأصول أكثر من الخصوم، لأن هذا يعني أن ما تمتلكه من أشياء لها قيمة يجب أن يتجاوز ما تدين به، وببساطة شديدة الأصول هي ممتلكاتك (أشياء لها قيمة)، والخصوم هي ديونك (أشياء تحتاج إلى سداد).

تكلفة الفرصة البديلة (Opportunity Cost)

تكلفة الفرصة البديلة هي قيمة الفائدة التي ضحيت بها عند اختيارك خيارًا واحدًا على حساب خيار آخر، وهي خير مثال لمقولة : “أنك ستدفع ثمن قرارك”.

فمثلا إذا قررت استثمار أموالك في مشروع تجاري جديد بدلاً من شراء عقار، فإن تكلفة الفرصة البديلة هي العوائد التي كنت ستحصل عليها إذا كنت قد استثمرت في العقار.

ببساطة يجب أن تعلم أن كل قرار تتخذه يعني أنك تترك فرصة أخرى، وبالتالي فإن تكلفة الفرصة البديلة هي الفائدة التي خسرتها بسبب هذا القرار.

التدقيق المالي (Financial Audit)

التدقيق المالي هو عملية مراجعة السجلات المالية للشركة للتأكد من أنها دقيقة وتلتزم بالمعايير المالية المحلية والدولية، ويساعد ذلك على توفير رؤية واضحة للمستثمرين والمساهمين حول الوضع المالي للشركة.

وتُعد عملية التدقيق ضرورية للشركات، خاصةً عندما ترغب في جذب مستثمرين جدد، فهي توفر للمستثمرين شهادة بأن الأرقام المدرجة في تقارير الشركة صحيحة وموثوقة.

حرق النقد (Cash Burn Rate)

حرق النقد هو المعدل الذي تنفق به الشركة أموالها المتاحة لتغطية نفقاتها قبل أن تبدأ في تحقيق أرباح، حيث أنه ببساطه ما يحدد المدة الزمنية التي ستستطيع الشركة الاستمرار فيها دون أن تحقق أرباحًا.

ومعرفة حرق النقد يساعدك في تحديد كم من الوقت يمكنك الاستمرار في عملياتك دون الحاجة لجذب أموال إضافية من المستثمرين.

الاستثمار المغامر (Venture Capital)

الاستثمار المغامر هو تمويل تقدمه الشركات أو الأفراد للمشروعات الناشئة ذات المخاطر العالية والتي تتمتع بإمكانات نمو كبيرة.

فعلى سبيل المثال إذا كنت صاحب فكرة مبتكرة ومخاطرة كبيرة، قد يحتاجك الاستثمار المغامر ليمنحك التمويل اللازم لتطوير مشروعك، حيث يقرر المستثمر المخاطرة معك بهدف الحصول على عائد كبير.

صافي الربح (Net Profit)

صافي الربح هو المبلغ المتبقي من الإيرادات بعد خصم جميع التكاليف، مثل تكلفة الإنتاج، والضرائب، والديون، وجميع النفقات الأخرى التي تتحملها الشركة، ويعكس صافي الربح الكفاءة المالية للشركة، فهو ببساطة المال المتبقي بعد دفع كافة النفقات.

إيبيدا (EBITDA)

إيبيدا (EBITDA) هو اختصار للأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، ويُعتبر مقياساً مهماً للأداء التشغيلي للشركة لأنه يعكس الأرباح التي تحققها الشركة من عملياتها الأساسية، بعيداً عن تأثيرات النفقات المالية والضرائب.

ويستخدم المستثمرون إيبيدا لتقييم قدرة الشركة على تحقيق أرباح قبل التأثيرات المحاسبية والمالية، وكلما زادت قيمة الإيبيدا، كانت الشركة أكثر قدرة على توليد الأرباح من أنشطتها التشغيلية.

كلواباك (Clawback)

كلواباك هو آلية استرداد الأموال أو المكافآت التي تم دفعها مسبقاً في حالة عدم تحقيق الأهداف المحددة أو إذا تبين أن الشروط لم تُنفَّذ كما تم الاتفاق عليه.

وتستخدم الشركات نظام الكلواباك في العقود مع المديرين أو الموظفين التنفيذيين لضمان أنهم يتخذون القرارات في صالح الشركة، إذا لم يتم تحقيق الأهداف، يتم استرجاع المكافآت التي تم دفعها بناءً على نتائج لم تتحقق.

نقطة التعادل (Break-Even Point)

نقطة التعادل هي اللحظة التي تتساوى فيها إيرادات الشركة مع نفقاتها، أي لا ربح ولا خسارة. 

وتحديد نقطة التعادل يساعد الشركات على معرفة حجم المبيعات الذي يحتاجونه فقط لتغطية تكاليفهم الثابتة والمتغيرة، وأي مبيعات فوق هذه النقطة تعني تحقيق أرباح.

العائد على الاستثمار (ROI)

العائد على الاستثمار هو مقياس يستخدم لتحديد نسبة العائد المالي الذي يتم تحقيقه مقارنة بتكلفة الاستثمار، ويعبر هذا المقياس عن فعالية وكفاءة الاستثمارات التي يقوم بها المستثمر.

ويستخدم العائد على الاستثمار بشكل رئيسي من قبل المستثمرين لتحديد ما إذا كانت الاستثمارات التي يقومون بها تتيح لهم تحقيق أرباح جيدة مقارنة بالتكاليف المرتبطة بها.

ببساطة شديدة يتيح للمستثمر التعرف على كم ربحت مقابل كل دولار استثمرته في مشروع أو فكرة.

حقوق الملكية (Equity)

حقوق الملكية هي الفارق بين أصول الشركة وخصومها، وتعكس القيمة الصافية التي يمتلكها المساهمون أو أصحاب المشروع في الشركة، هي ببساطة المبلغ الذي سيحصل عليه الملاك إذا تم بيع الشركة وتسديد ديونها، أو القيمة التي تبقى لك كملاك بعد دفع جميع الديون.

الربحية (Profitability)

الربحية هي قدرة الشركة على تحقيق أرباح من إيراداتها بعد تغطية التكاليف والنفقات، ويُستخدم هذا المقياس لتقييم كفاءة الشركة في تحويل المبيعات إلى أرباح فعلية.

وتساعد الربحية الشركات في تحديد مدى نجاح استراتيجياتها التجارية، لأنها ببساطة تعبر عن قدرة الشركة على تحويل المبيعات إلى أرباح حقيقية.

السيولة (Liquidity)

هي قدرة الشركة على الوفاء بالالتزامات قصيرة الأجل باستخدام الأصول المتاحة، مثل النقد أو الحسابات المستحقة، حيث تمثل قدرة الشركة على دفع فواتيرها في الوقت المحدد.

المؤشرات المالية (Financial Ratios)

هي أدوات تحليلية تُستخدم لقياس الأداء المالي للشركة، مثل هامش الربح والعائد على الأصول، فهي ببساطة أدوات لقياس مدى كفاءة وفعالية العمل المالي للشركة.

النقدية الحرة (Free Cash Flow) 

هو النقد المتبقي بعد تغطية المصروفات التشغيلية والرأسمالية التي تحتاجها الشركة للحفاظ على عملياتها، حيث يمثل الفائض من المال بعد أن تدفع الشركة جميع تكاليفها التشغيلية.

تساعد هذه المصطلحات الاقتصادية على تسهيل فهم القيم الأساسية التي تساهم في نجاح الأعمال التجارية وتحقيق الاستدامة المالية، من خلال إلمامك بهذه المصطلحات، يمكنك اتخاذ قرارات استثمارية أكثر ذكاء وفهم تأثيراتها على الأعمال.